Pues hombre, en este trimestre el beneficio de Microsoft, Apple y Visa ha crecido el 20%, el de Meta, Alphabet y Amazon un 30% sin contar la revalorización de las inversiones en Anthropic, el de AMD y TSMC casi un 40% y el de Eli Lilly un 155%. ¿Dónde esperáis que vaya la bolsa?
Sumadle además el añadido de que la IA está empezando a entrar en el terreno de la sobreproducción y hay empresas de semiconductores, equipamiento eléctrico y refrigeración con subidas verticales por resultados/expectativas extraordinarios y tenemos el cóctel perfecto para este escenario.
Yo estaba super bullish con la IA desde 2023 pero ya he liquidado la mayoría de posiciones que tenía relativas a ella rotando progresivamente hacia salud, lujo y software que es lo que está reventado ahora mismo. Las mag-7 no van a poder seguir este ritmo de inversión en IA porque, entre otras cosas, algunas como Oracle o Amazon ya han entrado en FCF negativo, y por otro lado tengo bastantes dudas de que todo ese Capex acabe dando rentabilidad.
![[+risas]](/images/smilies/nuevos/risa_ani3.gif "más risas")
y de momento no me subo al barco. Hoy solo promedie con Clorox y metí otro poco a P&G.