ni se pueden instalar aplicaciones ni hay navegador.
la gente (yo mismo) la usa como media center pero del pc, es decir, yo tengo el pc por wifi-n a un router, y el router con cable a la xbox. Ahora en el pc tengo windows 7, y uso el Windows Media Center en el salon, viendo todo el PC, pelis, videos, fotos, música... Es decir el pc lo uso exclusivamente para navegar de vez en cuando y bajarme cosas, para todo lo demás la xbox.
si te haces de una xbox antigua que no esté actualizada puedes usar un xploit que se ha publicado hace poco y meterle linux, pero la cosa está un poco verde por que acaba de salir. y si metes el xploit no puedes actualizarla, lo que significa que no podrás jugar online o directamente no podrás jugar a ciertos juegos que te piden la actualización
es tood un poco putada, pero es así.