Yo creo que ambas son correctas, pero la más normal e intuitiva sería la azul. La morada está pensada para hacer cambio de sentido, pero nada te impide seguir ese trayecto para incorporarte luego hacia la izquierda. Por aquí cerca de mi casa hay una igual, salvo que tiene la diferencia de que tiene una señal azul con flecha blanca que te obliga a seguir recto para luego hacer ese giro extraño de la flecha morada.
En principio si no hay ninguna señal que lo impida el giro directo a la izquierda está bien. Y en cuanto a la ruta morada es como si me doy 500 vueltas en una rotonda, algo estúpido, pero que puedo hacer.
EDITO: Ahora que me he estado fijando con detenimiento en la foto, veo que la "salida" de la ruta morada no es limpia, sino que hay que cambiar de carril hacia la vía que viene de abajo. En caso de no estar señalizada como glorieta eso NO se puede hacer, con lo cual lo correcto sería la ruta azul.