Pues es eso, Dolby AC3, el formato de sonido que se suele usar en los DVDs. Si lo quieres pasar a MPEG para ponerlo en un VCD, lo mejor es que uses BeSweet o HeadAC3he, que son herramientas específicas para esa tarea.
Saludos.
EDIT: ah, y cuando lo vayas a sacar con el VDub usa el botón "demux" y ponle la extensión .ac3, para que no haya líos.